اختيار السهم لا يجب أن يكون تخميناً أو اتّباعاً لتوصية مجهولة المصدر. هذه قائمة من 7 معايير عملية يمكنك تطبيقها على أي سهم في البورصة المصرية قبل الشراء.

1. السيولة (الأهم للمبتدئ)

السيولة هي سهولة شراء السهم وبيعه دون تحريك سعره كثيراً. الأسهم القيادية في EGX30 سيولتها مرتفعة، بينما الأسهم صغيرة التداول قد تحبسك داخل المركز. ابدأ دائماً بالأسهم ذات قيمة التداول اليومية المرتفعة.

2. الاتجاه العام (Trend)

"الاتجاه صديقك". السهم فوق متوسطه المتحرك 200 يوم وفي سلسلة قمم وقيعان صاعدة يكون في اتجاه صحي. تجنّب محاولة "اصطياد القاع" في سهم هابط. راجع أساسيات التحليل الفني.

3. مكرر الربحية (P/E) والتقييم

مكرر الربحية يقارن سعر السهم بأرباحه. مكرر مرتفع جداً مقارنةً بنظرائه في القطاع قد يعني أن السهم مكلف، ومنخفض جداً قد يعني فرصة أو مشكلة. افهم النسب في دليل P/E وEPS وROE.

4. نمو الأرباح

الشركة التي تنمو أرباحها سنوياً أفضل من شركة أرباحها ثابتة أو متراجعة. ابحث عن اتجاه صاعد في ربحية السهم (EPS) على عدة سنوات، لا ربعاً واحداً استثنائياً.

5. التوزيعات النقدية (للمستثمر طويل الأجل)

بعض الشركات توزّع جزءاً من أرباحها نقداً. إذا كنت تبحث عن دخل، اهتم بعائد التوزيع واستمراريته. اقرأ كيف تجد أسهم التوزيعات.

6. القطاع ودورته

أداء السهم يتأثر بقطاعه. البنوك تستفيد من ارتفاع الفائدة، والعقارات من انخفاضها. لا تركّز استثمارك في قطاع واحد — وزّع عبر قطاعات مختلفة.

7. المخاطر وحجم المركز

أفضل سهم قد يتراجع. حدّد وقف خسارة قبل الدخول، ولا تخاطر بأكثر من نسبة صغيرة من رأس مالك في صفقة واحدة — راجع قاعدة 1٪ وإدارة المخاطر وحجم المركز.

خلاصة

طبّق المعايير السبعة كقائمة تحقّق: سيولة جيدة + اتجاه صحي + تقييم معقول + نمو + قطاع مناسب + مخاطرة محسوبة. ولتسريع الفحص، يحلّل المحلل الآلي هذه العوامل آلياً لكل سهم مصري.

هذا المحتوى تعليمي وليس نصيحة استثمارية.